ارتفع سعر الذهب (XAU/USD) بشكل حاد مع استمرار تصاعد التوترات في الشرق الأوسط ودعم رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول لسياسة سعر فائدة مستقرة في خطابه يوم الخميس. وتعزز الطلب على السبائك مع استعداد القوات الإسرائيلية لدخول قطاع غزة بهدف تفكيك حماس، المجموعة العسكرية الفلسطينية. وفي الوقت نفسه، على الرغم من وعد الرئيس الأمريكي جو بايدن بتقديم مساعدات إنسانية للمدنيين في غزة، يمكن لإيران أن تتدخل وتتدخل بشكل مباشر في الصراع، والذي قد يتحول إلى حرب إقليمية مخيفة في الشرق الأوسط.

يوم الخميس، انضم رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي جيروم باول إلى زملائه ــ فيليب جيفرسون، وأوستان جولسبي، ومايكل بار، ورافاييل بوستيك ــ وقدم توجيهات محايدة بشأن أسعار الفائدة في خطابه الذي ألقاه في النادي الاقتصادي في نيويورك. واعترف باول بأن عوائد سندات الخزانة الأمريكية المرتفعة لعدة سنوات تؤثر بشكل كبير على الإنفاق والاستثمار الإجمالي.

 يظل سعر الذهب ثابتًا وسط الصراعات بين إسرائيل وحماس

• يستمر سعر الذهب في الارتفاع بعد أن اخترق للتو مستوى المقاومة البالغ 1980 دولارًا وسط الرياح المعاكسة القادمة من الاحتياطي الفيدرالي والشرق الأوسط.
• امتد الصراع الإسرائيلي الفلسطيني لليوم الرابع عشر الآن، ويقوم وزير الدفاع الإسرائيلي يوآف جالانت بتجهيز قواته لدخول غزة، بهدف تفكيك جيش حماس.
• دعا الرئيس الأمريكي جو بايدن إلى تقديم مساعدات إنسانية عاجلة للمدنيين في غزة. بعد زيارة إسرائيل، قال بايدن “بصوت عال وواضح” أن الولايات المتحدة تقف إلى جانب إسرائيل.
• ولا يزال الطلب على سبائك الذهب متفائلا بسبب المخاطر المستمرة لتدخل إيران في صراع الشرق الأوسط، الأمر الذي من شأنه أن يجعله حربا إقليمية فعليا.
• وفي الوقت نفسه، فإن التوقعات المتزايدة التي تدعم قرار بنك الاحتياطي الفيدرالي بشأن سعر الفائدة دون تغيير في الأول من نوفمبر قد عززت جاذبية الذهب.
• أيد جيروم باول التوقف المحتمل لأسعار الفائدة بينما تناول آفاق السياسة النقدية في نادي نيويورك الاقتصادي، كما هو متوقع. واعترف بأن ارتفاع عوائد سندات الخزانة الأمريكية أدى إلى تشديد الظروف المالية العامة بشكل كبير.
• واقتربت عائدات سندات الخزانة الأمريكية لأجل عشر سنوات من 5% وسط عجز غير مستدام في ميزانية الولايات المتحدة، وارتفاع أسعار الفائدة.
• واعترف جيروم باول بأن الاقتصاد الأمريكي يتمتع بالمرونة. وكان الطلب على العمالة متفائلا وظل الإنفاق الاستهلاكي قويا على الرغم من الجهود الكبيرة لتخفيف التضخم من خلال رفع أسعار الفائدة.
• وفيما يتعلق بتوقعات أسعار الفائدة، قال باول إن المزيد من تشديد السياسة سيعتمد إلى حد كبير على المؤشرات الاقتصادية والتوقعات المتطورة والتوترات الجيوسياسية.
• بعد تعليق باول، ارتفعت رهانات المتداولين على أسعار الفائدة دون تغيير في اجتماع نوفمبر بشكل ملحوظ، وهو تطور صعودي للذهب. وفقًا لأداة CME Fedwatch، يرى المتداولون أن هناك فرصة بنسبة 100% تقريبًا لإبقاء بنك الاحتياطي الفيدرالي على أسعار الفائدة دون تغيير عند 5.25-5.50%. انخفضت احتمالات زيادة أسعار الفائدة مرة أخرى في أي من اجتماعي السياسة النقدية المتبقيين في عام 2023 إلى 20٪.
• قال المحللون في ويلز فارجو إن ارتفاع العائدات وتشديد الأوضاع المالية على نطاق أوسع "يقومان بعمل بنك الاحتياطي الفيدرالي من أجله" من خلال كبح النمو، وبالتالي المساعدة في تهدئة التضخم.
• قالت رئيسة بنك الاحتياطي الفيدرالي في دالاس، لوري لوجان، يوم الخميس إنها غير متأكدة من تراجع التضخم الاستهلاكي إلى 2%، وشددت على ضرورة الضعف في سوق العمل لتحقيق استقرار الأسعار.
• وأشار لوري لوجان إلى أن ارتفاع عوائد السندات والبيانات الاقتصادية الأخيرة أتاحت بعض الوقت للبنك المركزي لإبقاء أسعار الفائدة دون تغيير.
• الأجندة الاقتصادية الأمريكية يوم الجمعة خفيفة، حيث من المقرر أن يتحدث هاركر من بنك الاحتياطي الفيدرالي في الساعة 13:00 بتوقيت جرينتش ومن المتوقع صدور بيان الميزانية الشهرية في وقت لاحق من الجلسة الأمريكية.